De Britse zeemacht of Navy had lange tijd de gewoonte om zijn zeevaarders dagelijks 2 porties rum te geven. Deze traditie stamt al uit de 17e eeuw toen de Britten zich bezig hielden met het koloniseren van de Caraïben. Dit dagelijks rantsoen werd gedurende 230 jaar uitgedeeld tot 1970. Bier en water werden slecht op lange zeevaarten, maar rum bleef goed te bewaren.
Om een zekere consistentie te kunnen geven aan de kwaliteit van de rum, werd de samenstelling ervan tot dan in handen gegeven van ED&F Man.
Navy rum bestaat traditioneel gezien uit een blend van 2 of meer gerijpte rum uit volgende landen: Barbados, Jamaica, Guyana en Trinidad. De rum zelf varieert van goud tot donker.
Het alcoholpercentage van Navy rum is min of meer vastgelegd. Voor Amerikaanse rum ligt dat op 54,5%, terwijl dat voor de Britse Navy op 57,15% lag. Vandaag de dag schommelt het rond die 2, zolang het maar meer dan 50% bedraagt.
Origineel werd Navy rum gebruikt op marineschepen. Wanneer iemand per ongeluk wat morste op buskruit, kon deze nog steeds in brand gestoken worden door het hoge aloholpercentage. Rum met een lager alcoholpercentage maakt het buskruit onbruikbaar.